Day trade ou buy and hold: quais as diferenças?

Day trade ou buy and hold: quais as diferenças? A principal é o horizonte temporal da operação: no day trade, as operações de compra e venda são realizadas e encerradas no mesmo dia, buscando lucro em oscilações de curto prazo, o que exige acompanhamento constante do mercado.

Já no buy and hold, o investidor compra e mantém um ativo por um longo período (meses ou anos), focando na valorização e nos fundamentos da empresa a longo prazo, com menor necessidade de monitoramento diário.

Saiba esta e outras diferenças na matéria a seguir. Continue a leitura!

Leia mais: Horizonte de investimentos, o que é? Tipos de prazos, riscos e liquidez

O que é day trade?

1) Compra e venda no mesmo dia

Day trade é quando você compra uma ação de manhã e vende à tarde. Tudo acontece no mesmo dia, sem deixar nada para amanhã.

2) Lucro rápido, risco alto

A ideia é ganhar dinheiro com pequenas oscilações de preço. Mas essas oscilações também podem te fazer perder. É um jogo rápido e arriscado.

3) Você precisa estar ligado o tempo todo

Não dá pra operar day trade e fazer outra coisa ao mesmo tempo. É preciso ficar de olho nos gráficos, nas notícias e nos movimentos do mercado o tempo inteiro.

4) Não é só técnica, é psicológico também

Saber analisar o mercado é importante, mas manter a calma é ainda mais. O emocional conta muito, porque o sobe e desce dos preços pode te deixar maluco se você não tiver preparo.

5) A maioria perde dinheiro

Apesar de parecer fácil, a realidade é dura: a maioria das pessoas que tenta fazer day trade acaba no prejuízo. Só uma minoria consegue viver disso de forma consistente.

Saiba mais: O que é day trade? Definição, características, vantagens, riscos e custos

Como funciona o day trade?

Imagine que você está no pregão da Bolsa, olhando as telas, vendo os preços se mexerem minuto a minuto. Você decide comprar uma ação logo cedo de manhã acreditando que, ao longo do dia, ela vai subir um pouco, vender quando tiver uma pequena valorização, e sair de tudo antes do mercado fechar. Se tudo der certo, você ganha aquela diferença. Se der errado, corre o risco de perder. Isso é day trade: abrir e fechar posições no mesmo dia.

Quem faz day trade vive um ritmo acelerado. É preciso reagir rápido, não dormir no ponto. Às vezes uma notícia, um gráfico mostrando um movimento inesperado, ou volume alto de compras/vendas vai desfazer aquela sua suposição inicial. Por isso muitos usam “stop loss”, ou seja, “se der isto de prejuízo já fecho para não piorar”. E “take profit”: definir um ponto de ganho para sair antes que o mercado vire contra.

Por outro lado, há quem prefira outro tipo de “viajem” no mercado: comprar uma ação de uma empresa em que acredita, segurá-la durante anos (não se importando tanto se no curto prazo ela oscilar para baixo ou para cima) na expectativa de valorização mais robusta no longo prazo, de receber dividendos, de ver a empresa crescer. Essa estratégia é o buy and hold, que explicaremos melhor na coluna seguinte.

A vantagem é que você tem menos “stress de mercado”, menos custo de operação (porque não está comprando e vendendo o tempo todo), menos atenção ao dia a dia. Mas também exige paciência, estudar os fundamentos da empresa, ter consistência, porque nem sempre o mercado está bom, e pode demorar para ver os resultados.

O que é buy and hold?

1) Compre e esqueça (quase)

Buy and hold é pra quem quer investir e não ficar olhando o mercado todo dia. Você compra ações de boas empresas e deixa elas lá, quietinhas, crescendo com o tempo.

2) Lucro vem com paciência

Não tem pressa. O retorno não é imediato, mas pode ser bem maior lá na frente. É o tipo de investimento que recompensa quem sabe esperar.

3) Menos dor de cabeça

Você não precisa ficar grudado na tela do computador. Como o foco é o longo prazo, dá pra viver sua vida sem se preocupar com cada queda ou alta do mercado.

4) Você vira sócio, não especulador

Ao investir assim, você está apostando no sucesso da empresa. É como se fosse um parceiro de negócios, acreditando que ela vai crescer e te dar retorno com o tempo.

5) Ideal pra quem quer segurança

Claro que todo investimento tem risco, mas no buy and hold, esses riscos tendem a diminuir com o tempo. Se você escolher bem, pode ter uma carteira sólida e rentável por muitos anos.

Entenda: Buy and Hold: o que é, como funciona e quais as vantagens?

Como funciona o buy and hold?

Buy and hold é uma estratégia de investimento focada no longo prazo. A ideia é comprar ativos, normalmente ações de empresas sólidas, fundos imobiliários, ETFs, e mantê-los por anos, décadas, enquanto esses ativos continuarem a ter fundamentos bons.

Quem adota buy and hold busca dois tipos de ganhos: valorização dos preços dos ativos ao longo do tempo, e os proventos que algumas empresas pagam, como dividendos.

Como funciona na prática: primeiro, o investidor estuda a empresa (análise fundamentalista), observa se ela tem boa gestão, vantagem competitiva, saúde financeira, potencial de crescimento.

Depois de comprar, ele não liga tanto para as oscilações diárias de preço. Mesmo se houver momentos de queda, crises, instabilidade, ele mantém o ativo, desde que o negócio, os fundamentos, sigam bem. Com o tempo, espera-se que essas empresas valorizem, que os dividendos reinvestidos façam efeito de juros compostos, de modo que o patrimônio cresça de forma sustentável.

Algumas vantagens dessa estratégia são: menor custo com transações, taxas e impostos (porque não compra e vende tanto); menos estresse com oscilação de curto prazo; aproveitar melhor o efeito do tempo, isto é, do crescimento gradual das empresas e dos mercados.

Mas não é só deixar e esquecer: às vezes pode haver necessidade de revisar a carteira se a empresa parar de entregar resultados, mudar muito seu modelo, perder competitividade. E o investidor precisa ter paciência, suportar momentos de perdas, crises, para que o tempo faça seu trabalho.

Veja mais: 12 vantagens de investir usando a técnica buy and hold

Quais são as diferenças entre day trade ou buy and hold?

Day trade é pra quem gosta de adrenalina. Você compra de manhã, vende à tarde e tenta ganhar com as oscilações do mercado. É tudo rápido, exige atenção total e muito sangue frio.

Já o buy and hold é o oposto: você compra ações de empresas boas e segura por anos. Não fica olhando o gráfico toda hora, porque sabe que o tempo é seu aliado. Um é jogo rápido, o outro é maratona. No day trade, você precisa estar ligado o tempo todo.

No buy and hold, você aposta no crescimento da empresa e deixa-a trabalhar por você. Um é mais arriscado e exige técnica, o outro é mais tranquilo e exige paciência. No fim das contas, tudo depende do seu estilo e do que você quer com seu dinheiro.

Leia também: O maior problema do Buy and Hold e a importância de reinvestir proventos

Day trade ou buy and hold: qual escolher?

Há dois estilos bem distintos de investir: por um lado, o que chamamos de day trade, por outro, o buy and hold. Cada um tem seus pontos fortes, suas armadilhas, e cabe verificar o que se encaixa mais ao seu perfil.

No day trade, o investidor busca lucros em curtíssimo prazo: dentro do mesmo dia, aproveitando flutuações do mercado. Para isso, é preciso um bom domínio de análise técnica, disciplina, controle emocional e aceitar que perdas vão aparecer.

Especialistas apontam que muitos iniciantes subestimam o custo psicológico e financeiro de operar intensamente: taxas, erros de timing, ruídos no mercado, variações inesperadas. A recompensa pode ser alta, mas o risco também.

Já no buy and hold, a aposta é no valor de longo prazo. Você escolhe empresas ou ativos sólidos, acredita no crescimento, mantém sua posição por meses ou anos, e deixa que os juros compostos, reinvestimentos e o crescimento econômico façam seu trabalho.

Essa abordagem exige paciência, julgamento sobre fundamentos sólidos e uma visão de que nem todo dia vai dar ganho, mas muitos dias ruins podem ser compensados pelos bons ao longo do tempo.

Comparando, buy and hold normalmente apresenta menor custo de transação, menos desgaste emocional, menos tempo dedicado à operação ativa. O day trade, por sua vez, exige dedicação, tempo, capacidade de reagir rápido, tomar decisões difíceis sob pressão. Alguns especialistas, inclusive no Brasil, afirmam que mesmo os traders mais experientes precisam de uma visão de longo prazo para evitar perdas significativas.

Leia mais: Estratégia de investimentos – Tipos, como escolher e lista das 10 principais

Fontes: Infomoney, CNN Brasil, iHubloung, MGC Holding, Genial, Me Poupe.